Всё для Форекс

Как оказалось, и ЕЦБ способен на сюрпризы – снижение ключевой процентной ставки, которое ожидалось лишь небольшой частью аналитиков, все-таки было осуществлено европейском регулятором на заседании 7-го ноября, а не в декабре, как полагали многие. Этот факт вызвал резкий рост американского доллара против всех majors. Однако, зафиксировать «профит» по итогам дня доллар смог лишь против евро и швейцарского франка, в споре же с фунтом торговля завершилась небольшими потерями, почти на ценах открытия, а относительно йены «зеленый» снизился уже более солидно. Очевидно, первоначальная реакция в пользу «бакса» была нивелирована фунтом и йеной за счет технических факторов, а также на фоне событий на фондовом рынке Штатов, где наблюдались снижения индексов.

Данные по экономике США тоже играли на «поле» американской валюты, демонстрируя положительную динамику. Особо позитивным выглядел отчет о росте экономики Штатов в 3-м квартале – ВВП вырос на 2.8% к/к после 2.5% к/к во второй четверти при прогнозе, ожидавшем подъем на 2.0/1.9% к/к. Это могло стать еще одним сигналом, что ФРС близко к сворачиванию программ стимулирования. В тон оптимистичным настроениям по «баксу» оказались и данные о первичных заявках на пособия по безработице, показавшие снижение требований на 9 тыс. до 336 тыс. Сегодняшняя сессия по новостному содержанию не менее значима, чем вчерашняя, т.к. в США будет опубликован отчет по труду за октябрь.

Прогнозы полагают, что число рабочих мест вне сельского хозяйства увеличится на 120/126 тыс. после +148 тыс. в сентябре, а вот уровень безработицы вырастет до 7.4/7.3% против 7.2% месяцем ранее. В общем, данные ожидания не добавляют доллару популярности, но если факт превзойдет прогнозы, или даже окажется в рамках, настроения по доллару получат дополнительные причины улучшаться. Менее положительная картина, естественно, спровоцирует адекватную реакцию. Обратит внимание рынок и на информацию о личных доходах/расходах американцев в сентябре, как показателях спроса – предполагается, что здесь будет продолжение роста на +0.3% и +0.2% соответственно, после +0.4%, +0.3% в августе.

EUR

На вчерашней сессии стали известны долгожданные решения ЕЦБ о перспективе денежной политики. По итогам очередного заседания европейский ЦБ понизил процентную ставку рефинансирования на четверть процента, до 0.25%. Неожиданное решение ЕЦБ срезать ставку, оказало давление на единую европейскую валюту, которая снизилась против доллара и других главных оппонентов по итогам торгов четверга. Очевидно, опасно низкая инфляция, угрожающая перерасти в дефляцию, заставила руководство ЕЦБ пойти на агрессивные меры смягчения. Пресс-конференция главы Европейского Центрального банка М. Драги тоже подвигала рынок к продажам евро. Шеф европейского ЦБ заявил, что регион может испытать длительный период низкой инфляции, банк будет продолжать внимательно следить за условиями на денежном рынке и готов рассмотреть все имеющиеся инструменты.

Естественно эта риторика настраивает на ожидания дальнейшего понижение ставки, а также понижение ставки по депозитам банков, которая сейчас находится на нулевой отметке. Негативное влияние на евро могли оказать и данные из США, показавшие впечатляющий рост экономики в 3-м квартале. Ко всему прочему, и новости статданных Еврозоны отметили разочаровывающие показания – промышленное производство в Германии в сентябре сократилось сильнее, чем ожидалось – зафиксировано -0.9% м/м, когда прогнозировали -0.3% м/м.

Сегодня новостной фон Еврозоны будет представлен данными Германии о результатах внешних связей в сентябре. Предполагается, что профицит торгового баланса крупнейшей экономики ЕС вырос до 16.0 млрд. с 15.6 млрд. евро ранее, а текущего счета платежного баланса увеличился до 15.0 млрд. евро с 9.4 млрд. ранее. Маловероятно, чтобы эти сообщения как то повлияли на настроения рынка, если конечно итог не окажется хуже прогноза. Очевидно, до появления информации по труду в США рынок будет малоактивен.

GBP

Банк Англии, не в пример своему еврозоновскому коллеге, в четверг оставил ключевую процентную ставку без изменения. Главный монетарный инструмент остался на уровне 0.5%, а объем программы по покупке облигаций – в размере 375 млрд. фунтов. Это никак не отразилось на позициях фунта на рынке. Стерлинг оказался в волне продаж после того как стало известно о решениях ЕЦБ. Однако, давление на «кабель» было скоротечным - к концу сессии британец смог нивелировать потери и завершить день в плюсах против «бакса».

Очевидно, фунт поддержали технические факторы, представленные стопами на сильных уровнях поддержки, а также осознание того, что нет причин пока продавать стерлинг, ставшее противовесом первоначальной реакции. Не исключено, что для определения перспектив британской валюты инвесторы будут ждать протоколов заседания, а также прогнозов ЦБ о перспективах инфляции, запланированных к выходу на следующей неделе. Сегодня на «островах» опубликуют данные о внешней торговле Британии в сентябре, сальдо баланса предполагается увидеть с сокращением дефицита до 9.1 млрд. против -9.6 млрд. фунтов ранее. Это явится позитивным моментом для стерлинга, но главным драйвером сегодня и для британца будут данные о занятости в Штатах.

JPY

Японская валюта побывала в разнонаправленных колебаниях на вчерашних торгах и закрылась ростом против доллара. Решение ЕЦБ и хорошие показатели экономики Штатов вызвали рост пары доллар/йена, который, однако, сменился резким падением. Очевидно, на фоне реакции фондового рынка США, который вчера упал на подросших мнениях о скором сворачивании программ смягчения со стороны ФРС, инвесторы поспешили вернуться в йену, которая является валютой фондирования. Важных новостей в «Стране восходящего солнца» сегодня не публиковали, йена останется под влиянием внешних факторов и прежде всего информации из США где готовится к публикации отчет по труду. Хорошие показатели занятости в крупнейшей экономике мира могут вернуть йену в волну продаж.