Всё для Форекс

Из-за выборов в Италии и неопределенности в итогах голосования, понедельник оказался очень волатильным. Сначала появилась информация, что набрав 36-38% голосов одержит победу Берсани. Предварительные результаты появились в СМИ, когда публиковали результаты аукционов в Германии и Италии. В это время 10-ти летние облигации Италии и Испании показывали значительное падение по доходности, что оказывало единой валюте значительную поддержку. Курс евро/доллар укрепился до $1.3318. Когда появилась информация, что лидерство перехватил со своей партией Берлускони, евро штопором полетела вниз. С $1.3318 курс EURUSD снизился до $1.3048 (-270 пунктов). Доходность по облигациям из красной зоны вернулась в зеленую зону (в среднем на +1%). Индекс DJI пробил поддержку 13850 пунктов.

В пятницу 22.02.13 курс GBPUSD торговался между 90-м и 135-м градусом. Резкое падение было зафиксировано на последнем часе торгов, когда Moody’s понизил Великобритании на одну ступень кредитный рейтинг. Не все перед закрытием успели зашортить британский фунт, и в понедельник GBPUSD открылся гэпом вниз на 840 пунктов. Падение остановилось на 180 градусе $1.5072.

После падения в область $1.5072, вызванного решением Moody’s снизить Британии кредитный рейтинг, внимание трейдеров переключилось на выборы в Италии. Фунт от кросса EURGBP получил серьезную поддержку, на которой смог восстановить потери до максимума $1.5197.

Во вторник в Азии на фоне падения EURGBP фунт отметился на $1.5218. В течение дня волатильность по фунту была высокая. Особенно отскоки. По итогам дня курс GBPUSD снизился до $1.5124.

С открытия европейской сессии единая валюта против доллара обновила минимум на $1.3018. Продавцы быстро выдохлись и в преддверии выступления Б.Бернанке начали закрывать длинные позиции по доллару. Это позволило евробыкам подняться до $1.3120. После выступления Б.Бернанке курс евро/доллар снизился до $1.3036.

Глава ФРС США Бен Бернанке выступил перед Комитетом по банковским делам Сената с полугодовым отчётом и заявил, что ЦБ продолжит проведение программы QE, так как положительный эффект стимулирующих мер способствует ослаблению рисков в отношении экономики США. Политика ультранизких процентных ставок сохранится продолжительное время.

На заявления по программе QE рынок отреагировал продажами доллара. Однако при достижении минимума 81.58 рост возобновился. Я думаю, это было связано с результатами выборов в Италии и ростом доходности на испанские и итальянские облигации. Доходность на 10-ти летние итальянские облигации выросла на 9.07% до 4,90%. Доходность на 10-ти летние испанские облигации выросла на 3.81% и 5.37%.

В среду в Азии всем тон задавал австралийский доллар. Евробыки на европейской сессии спокойно прошли 45-й градус и застряли около $1.3093. После обнародования результатов итальянского аукциона курс евро подскочил до 1.3121. Трейдеры отреагировали продажами американского доллара, но затем доллар США опять стал укрепляться. Часовую свечку быстро втянуло, что придало уверенности в достижении уровня $1.30. Евробыки оказались упертыми и через два часа обновили максимум $1.3121 на $1.3122. Тоже было не так страшно, поскольку цена резко упала к $1.3066. Б.Бернанке с М.Драги поставили точку в торгах. Курс евро/доллар достиг к закрытию дня $1.3146 и в четверг утром отметился на $1.3160. На американской сессии курс GBPUSD повышался до $1.5187 и закрылся на уровне $1.5155.

В четверг на азиатской сессии пара евро/доллар обновила максимум на $1.3160. После выхода макростатистики из Франции и Испании курс евро/доллар торговался около 1,3140. ВВП Испании в 4 квартале упал на 0,8% кв/кв и 1,9% г/г против -0,7% и -1,8% по прогнозам. Когда вышли данные по Германии, евро свалилась на 300 пунктов. Уровень безработицы в Германии увеличился на 0,1% и составил 6,9% против 6,8%. На американской сессии падение ускорилось до $1.3052.

Фунт/доллар на европейской сессии повышался до 1.5202. Рост был остановлен уровнем 90 градусов. За счет падения кросса EURGBP и роста других кроссов GBP/XXX, курс GBPUSD в четверг обновил максимум на $1.5221. Перед открытием американской сессии на фоне роста доллара падение фунта усилилось. Тормоза включились у линии lb.

В пятницу рост EURUSD на европейской сессии завершился на уровне $1.31. Данные по индексам PMI в производственной сфере вышли смешанные. После выхода слабого отчета по PMI Великобритании, евро/доллар тронулся вниз следом за британским фунтом.

На слабом отчете PMI в производственном секторе курс GBP/USD потерял 1,5 фигуры. Индекс деловой активности с 50.5 сократился до 47.9. С $1.5160 курс снизился до $1.5013. Падение началось до выхода отчета за 3 минуты. Походу была утечка информации. На американской сессии курс GBPUSD снижался до $1.4985, курс EURUSD до $1.2969. После закрытия европейской сессии основные пары перешли в коррекционную фазу.

Рис. 1 МА каналы для часового графика EURUSD

В пятницу после выхода слабых данных по Британии, на фоне общего роста доллара США, курс евро/доллар снизился до 1.2966. После выступления Б. Обамы цена восстановилась до 1.3041. Под уровнем 1,30 собрали защитные стопы по длинным позициям.

Новый еженедельный отчет Комиссии по фьючерсной торговле товарами (CFTC- Commodity Futures Trading Commission) был представлен в пятницу 01.03.2013. Отчет COT (Commitments of Traders) имеет срез открытых позиций трейдеров с 19.02.13 по 26.02.13. Подробный анализ читайте в ЖЖ. http://avladfx.livejournal.com/438468.html

После проведенного анализа COT можно сделать такой вывод: Медвежий тренд по евро усиливается. Крупные спекулянты наращивают короткие позиции и сокращают длинные позиции. Так же имеется большое число одновременно открытых коротких и длинных позиций. В прошлом анализе COT в выводе я написал: «…Если увеличится открытый интерес, у крупных и мелких спекулянтов увеличатся короткие позиции, а у хеджеров Long, то это будет означать, что на рынке ожидают дальнейшее падение евро…»

Открытый интерес с 282781 вырос на 18207 (+6,44%) до 300988. У крупных спекулянтов короткие позиции выросли на 34,21%. У хеджеров лонги выросли на 11.13%. Мелкие спекулянты во вторник зафиксировались, но уверен, они сейчас сидят в селах. Т.е. глобальных перемен по развороту вверх нет.

Есть еще один важный фактор. На 19.02 у крупных спекулянтов long превышал short на 20488 контрактов. У хеджеров наоборот Short превышал Long на 26091. На 26.02. у крупных спекулянтов сейчас short выше чем Long на 4758 контратака. У хеджеров разница между long и Short минимальна и составляет 213 контрактов. Т.е. позиции почти уравнялись. Учитывая, что в пятницу евро была ниже 1,30, то происходит перелом Up-тренда на Down-тренд. Я думаю, что поход к 1.29 продолжится, а на понедельник по традиции, рассматриваю коррекционное движение.

Рис. 2 МА каналы для дневного графика EURUSD

На прошлой неделе пробили дневную и недельную трендовую линию. На этой неделе протестировали 30 фигуру. Ближайшие цели 1,2846 и 1,20. Уровень 1,2846 это 67,5 градусов от максимума 1,3710. А уровень 1,2009 является 135-м градусом от 1,4938. На текущей неделе не исключаю коррекционного роста. Если брать часовой график, то получается рост должен занять два дня понедельник и вторник. Потом до 18.03 падение. Но тут нет полной уверенности, то именно будет так. Рынок у 1,30 может на месяц уйти в боковик. Если отталкиваться от отчетов COT, то Down-тренд усиливается.

Рис.3 Недельный график EURUSD

На этой неделе курс EURUSD снижался до 1.2966. первая значимая остановка по моим расчетам будет на уровне 67,5 – 1,2846. В прошлом обзоре я написал, что евро при снижении любит 67.5 и 135-й градус. От 1,3710 я беру вниз 67,5 – 1,2846 и 135 – 1,2009. Сценарий на рост отменился. Недельные индикаторы указывают на дальнейшее ослабление евро. Расчет уровней делал по 3 знакам. Т.е. цена*100, далее квадратный корень и поехали.

Рис. 1 МА каналы для часового графика GBPUSD

В пятницу падение фунта остановилось на уровне 1.4985. Здесь было скопление уровней 225-й градус, линия D3 и 90-й градус. После закрытия европейской сессии все валюты перешли в коррекционную фазу.

Новый еженедельный отчет Комиссии по фьючерсной торговле товарами (CFTC- Commodity Futures Trading Commission) был представлен в пятницу 01.03.2013. Отчет COT (Commitments of Traders) имеет срез открытых позиций трейдеров с 19.02.13 по 26.02.13. Силы между группами фьючерсного и опционного рынка по GBP распределились следующим образом.

После проведенного анализа COT можно сделать такой вывод: Купные спекулянты с хеджерами учитывают сложившуюся ситуацию с Италией и предпринимают ответные действия. Тем не менее, видим, что явных признаков к развороту фунта вверх нет. После выхода в пятницу слабого отчета PMI в производственной сфере Великобритании фунт против доллара потерял почти 2 фигуры. Это подтолкнет крупных и мелких спекулянтов наращивать короткие позиции, а хеджеров длинные позиции. На рынке FOREX по-прежнему ожидается усиление Down-тренда. Открытый интерес увеличился на 27915 (13.46%) до 235359. На понедельник рассматриваю коррекцию.

Рис. 2 МА каналы для дневного графика GBPUSD

На дневном графике медведи переписали минимум на 1,4985. Я думаю это не предел. В прошлом обзоре я написал, что как только будет пройдена поддержка 90 гр. – 1,5048, падение ускорится до 1.3784. Ближайшая цель 1.4441. Если в первые два дня новой недели цена не уйдет ниже 1.4985, то коррекционная фаза может затянуться до конца недели.

Рис.3 Недельный график GBPUSD

Нисходящее движение набирает обороты. Недельный индикатор CCI остается в зоне ниже -100. Это медвежий сигнал. Ближайшая цель 1.4441 и далее уже следующая цель 1.3784.